先匿了～ 我们之前（到现在为止）做的供应链贷款都是大型企业（国企居多）的供货商（钢铁、石油化工这一类），可能是我们保守，也可能是没有开发出新的资源。 房地产的只做过一例，开发步行街！首先，这次的开发商是某知名国企。其次，这是政绩工程，有很强的政府背景。最后，供货商和施工方是本地省市一级的建筑公司。就酱，可能没有帮助～

工程保理就是这样的，说成供应链有点风马牛不相及

就是这么干的啊

本行规定：房地产开发企业只能办理开发贷，流贷，供应链，承兑统统不能玩。不过可以换个思路，在总包身上做文章。

首先要说明：房地产工程项下供应链融资，非常常规，简单的业务，合法合规，不存在擦边球。 房地产项目供应链的还款来源基本上是已经确定的项目贷款。不论是工程项下保理或者是银承，都是用开发贷还的。所以本质上还是要对项目本身有判断。房地产企业是不是提供担保根本没所谓，因为开发贷的收托支付直接去供应链融资客户的监管账户，直接就还了保理。这么点东西银行当然会知道…不要把银行想得这么傻嘛…所以现在很多银行（应该是全部银行）把房地产项目供应链融资纳入房地产规模管理。那么房地产供应链还有什么意义呢？无非就是把开发贷的贷款期限延长六个月而已。另外，房地产的表内融资奇货可居，三年期中期开发贷上浮50%也也不过9%，相比直接融资简直就是廉价资金，房地产企业趋之若鹜，但是由于全行业压降，表内开发贷基本上就不要作为主流融资方式啦。尽管央妈降准，各位同业应该感觉到资金价格不降反升，当然春节也是一个重要的因素。个人认为由于外资对人民币普遍看跌，大量资金流出的可能性也是存在的，最近美元一年远期价格较即期价格上升3%，可见是要了亲命了。当然这种情况给人民币玩家带来的是完全无风险的高掉期收益，配合跨境人民币远期信用证大有作为。也很多机构都在卖出人民币看跌期权来套利……简直了，令人发指！那么欧元－瑞郎掉期到底哪家强？（好像有什么奇怪的东西混进来了～～）啊呀～好像这题说的是房地产嘛……那么房地产融资的资金来源应该是逐渐加速由表内转向表外，产业基金（平安银行好像很威的样子，谁帮我投个CV啊？），信托、资管、债务融资工具、债务性资产证券化等直接融资工具将成为房地产企业的主要融资方式，但这些方式对投资者的要求更高，也对监管提出了更高要求（管太多不行，管太少也不行）。各位，准备迎接直接融资的时代吧！——————————————————————————————————————大过年的，我要克制一下……有说要么违规要么赔钱的。说违规的，银监口关于房地产贷款的文件没有一条提到不允许放供应链。关于贸易融资的没有一条提到了下游不能是房地产。银监直接对房地产法人面的成文约束很少，应该说对任何贷款品种的细节约束都很少，最多强调贸易背景真实，您要觉房地产供应链融资是违规的，麻烦您去查出来违了哪条规。说赔钱的，我给跪了～定价、产品和期限选择在合规的前提下客户经理应该有相当大的决定权，谁说贸易融资定价一定要比开发贷低？？EVA低而已啊，我多赚点利润行不行啊？在可以控制风险的前提下，要选EVA占用低的产品……你们行不考核EVA和RAROC么？给开发贷延半年有什么问题？长半年好还是爆掉好？我当然知道住宅三年，商业五年，自用出租十年咯……项目评估的销售测算是怎么做出来的？市场法啊！2012年做的项目评估销售测算部分放到今年来看是不是很呵呵啊？是不是感觉我特么的还不如不放款呢……问题如果这个项目12年底做的测算，13年6月拿到预售证，到了年底才卖掉30%，14年滞销全年才卖掉30%，15年可是要全部还清哦～？偿债保证比留够了么？预售资金专户的钱管好了么？管不好要被吊起来打哦～～？最大还款能力是很牛逼，但是专户管不好也没用啊～～～要爆了！怎么办？还好前六个月是工程项下保理，还有六个月时间多出来可以降价卖房子，企业也能喘口气。刚入行的时候我觉得那些设计产品的人肯定比我高到不知道哪里去，我只要照着做就是了。后来随着经验的增长觉得自己水平也不错，那些总行的人也就这样吧，直到最近总是在琢磨交易结构和套利，最后发现自己花了很多时间设计的结构要么是有硬伤，要么早就在做了，才发现自己还有很远很远的路要走。一行三会和行内的规矩就这么摆在这里，其中的组合有千变万化。比如信贷手册告诉你AA－以上的客户可以放信用，那么是不是每个AA－以上客户都一定要走信用呢？有的交易结构或者产品组合能给客户规避掉很多东西，甚至可以让它看上去不那么有风险，但是我们帮人打工的，这些钱都是投资人和储户的，放款或者投资的主动权在我们手里，觉得有风险就别做，为储户和投资人负责，也为自己负责。显示全部

曾经想过，但个人得出的结论是要么违规，要么赔钱。要合规，首先贸易融资额度要在项目总融资额度内，没问题吧？贸易融资还款期限要在测算的应还款期限内吧？那吧收益高的项目贷款转成收益低的贸易融资干嘛？看到有答案说延长还款期限半年一年的，我觉得这不合理，为什么要延长，本来测算的销售收入、现金流到底有没有问题？有问题应该延长项目贷款，没问题要什么贸易融资？希望有人解惑

这是一个非常常规、简单、常见的业务模式，模式本身不违反监管规定。商业承兑汇票是企业开立的到期无条件付款的票据，收款人受到票据后，如果不做任何处理，则几个月后到期托收，取得款项。但收款人往往希望能在效期内加快自己的资金流转，完成更大的交易量，所以愿意以一定成本提前把商业承兑汇票变成现金。商业承兑汇票是由出票人的信用支持的，如果银行通过调查，认可出票人的信用，为它核发一个间接融资额度，则持有该出票人签发的商业承兑汇票的收款人经过一定审批后都可以在银行叙做贴现业务，即通过一定利息成本把商业承兑汇票低价卖给银行变现，银行到期向出票人托收即可。以下转自百度百科：商业汇票是出票人签发的，委托付款人在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。商业汇票分为商业承兑汇票和银行承兑汇票。商业承兑汇票由银行以外的付款人承兑（付款人为承兑人），银行承兑汇票由银行承兑。

谢邀该模式本身是存在一定合规性问题的。银监会明确为房地产开发企业只能够发放房地产贷款，为建筑商提供银承额度，由房地产开发商提供担保，有变相为房地产开发商提供融资的嫌疑，可能会受到监管当局的质疑。这种业务的确有银行在做，但属于打“擦边球”，不会大肆宣扬。从两个方面解释一下：我国法规规定不得向房地产开发企业提供流动资金贷款，所以（理论上）提供给开发商的都是项目贷款。项目贷款都是需要测算总投资、自有资金和银行贷款占比的，也就是说一般而言，项目建造至完工不存在资金缺口。银行为建筑商提供票据融资，则会存在开发商抽逃自有资金投入，或者项目超比例融资、重复融资的问题。建筑商和房地产企业的商业信用行为，也就是题主说的商业汇票融资，本身还涉及到建筑商“垫资”的问题。一旦银行通过该方式为建筑商提供融资，即构成建筑商为开发商提供“垫资”。根据2003年中国人民银行颁发的《关于进一步加强房地产信贷业务管理的通知》 三、规范建筑施工企业流动资金贷款用途 商业银行要严格防止建筑施工企业使用银行贷款垫资房地产开发项目。承建房地产建设项目的建筑施工企业只能将获得的流动资金贷款用于购买施工所必需的设备（如塔吊、挖土机、推土机等）。企业将贷款挪作他用的，经办银行应限期追回挪用资金，并向当地其他的商业银行通报该企业违规行为，各商业银行不应再对该企业提供相应的信贷支持。对自有资金低、应收账款多的承建房地产建设项目的建筑施工企业，商业银行应限制对其发放贷款。必须承认这条法规有点过时，但是截止目前人行或银监都没有说过上文作废，所以银行不得为建筑施工企业垫资融资，仍旧是合规底线。